鐘鼎創(chuàng)投2017中美物流交流團第四天的行程，有兩個主題，運輸和第三方物流，鑒于明天交流團要去看DHL的DC，關(guān)于第三方物流，我們留到明天一并來說。今天我們隨著交流團看看美國的多式聯(lián)運和整車運輸。

　　14日上午，交流團拜訪了美國多式聯(lián)運企業(yè)Hub Group，并與SALC（Sino-American Logistics Council 中美物流聯(lián)合協(xié)會）討論了中國及美國多式聯(lián)運的發(fā)展；下午與美國整車運輸公司W(wǎng)erner高層進行了溝通。

　　多式聯(lián)運通常意義上是指由兩種及以上的交通工具相互銜接、轉(zhuǎn)運來共同完成貨物運輸?shù)倪\輸過程。根據(jù)是否跨越其他國家分為國內(nèi)多式聯(lián)運和國際多式聯(lián)運，伴隨20世紀60年代集裝箱海運的發(fā)展而興起。多式聯(lián)運的優(yōu)勢在于通過綜合不同運輸方式的優(yōu)勢，為客戶提供低成本的運輸解決方案，一般適用于時效要求不高的大批量貨物運輸。

　　中美多式聯(lián)運市場對比

　　中國現(xiàn)階段的運輸以公路為主，達77%，鐵路僅占8％，但公路運輸效率較低，成本較高，根據(jù)中國產(chǎn)業(yè)信息網(wǎng)的統(tǒng)計數(shù)據(jù)，我國貨車平均每天的有效行駛里程僅為300－500公里。據(jù)中美物流委員會介紹，中國的到港貨物分撥，鐵路運輸僅占2%，而在美國，15%短途卡車分撥，10%長途卡車分撥（超過1200公里），75%鐵路聯(lián)運。

　　東宇物流創(chuàng)始人談中國多式聯(lián)運模式

　　中國目前多式聯(lián)運有公鐵聯(lián)運、海鐵聯(lián)運、水陸聯(lián)運為主：

公鐵聯(lián)運在長距離（1500km以上）優(yōu)勢明顯，適合大宗運輸，在環(huán)保意識越來越強的今天，公鐵聯(lián)運所占比例越來越大；

海鐵聯(lián)運主要是港口貨物，過境貨物，過境貨物如日本的汽車，通過海運至大連港，然后通過我國的鐵路轉(zhuǎn)運至前獨聯(lián)體國家；

水陸聯(lián)運主要業(yè)務(wù)在長江流域，主要物品以重質(zhì)商品為主，水泥、鋼絲繩、建筑材料（地磚、石材）、礦產(chǎn)資源等等。

　　這三種聯(lián)運模式共同特點：適合成本低、體量大、時效要求不高的商品。目前份額最大是公鐵聯(lián)運，鐵路潛在優(yōu)勢很大，但受制于體制、鏈接等影響、暫時無法充分釋放。所以個人認為公路在中短距離、兩頭短駁，最后一公里發(fā)揮汽運靈活的優(yōu)勢，長距離的未來在鐵路、航空（境內(nèi)運輸）。

　　東宇物流

　　中國多式聯(lián)運企業(yè)，93年介入鐵路運輸，98年承租第一趟上海至烏魯木齊行包專列，目前依托長三角輻射西南西北側(cè)重公鐵聯(lián)運的干線物流公司，貨源來自于專業(yè)市場、生產(chǎn)基地及項目物流，整合擁有鐵路資源優(yōu)勢的企業(yè)，逐步與三方合作，成為一家公鐵聯(lián)運模式的運力公共平臺。

　　北美的多式聯(lián)運以海鐵聯(lián)運為主，發(fā)展較快，并逐年穩(wěn)步增長，這與美國的運輸市場特性有關(guān)。

　　（1）北美擁有覆蓋完善的鐵路運輸網(wǎng)絡(luò)，同時美國的貨運鐵路網(wǎng)與客運是分開的。芝加哥是美國最重要的交通樞紐和貨物集散中心。該地區(qū)匯集了1448公里鐵路線、125處鐵路交匯點，Ⅰ級鐵路密度高于全美其他任何城市，每天到發(fā)1300次鐵路貨運班列、3.9萬節(jié)貨車、2500萬噸貨，超過75%的美國鐵路貨運量途徑此地。同時芝加哥也是美國最大的內(nèi)陸港口和空運中心，多達十多條國家干線公路穿越此地。得益于獨特的交通區(qū)位優(yōu)勢，芝加哥地區(qū)現(xiàn)已發(fā)展起多達28個大型多式聯(lián)運樞紐站，吸引了全球眾多大型物流運輸企業(yè)到此經(jīng)營。

　　（2）美國油價成本較高，導(dǎo)致公路運輸費用遠高于公鐵聯(lián)運，相對貨主企業(yè)更愿意選擇聯(lián)運。同時多式聯(lián)運對環(huán)境污染控制的價值、高效率的運輸時效等，也使客戶接受程度越來越高。

　　（3）美國的卡車司機流動率很高（百分百），多式聯(lián)運（短途為主）能夠極大改善駕駛員的生活環(huán)境，從司機的角度，更愿意從事公鐵聯(lián)運的工作。

　　目前美國多式聯(lián)運產(chǎn)業(yè)集中度在提升，重資產(chǎn)非常重要。

　　隨著中國工業(yè)逐步從港口向內(nèi)陸轉(zhuǎn)移，鐵總改革，政府對多式聯(lián)運的重視，中國的多式聯(lián)運正迎來發(fā)展期。國務(wù)院關(guān)于《長江經(jīng)濟帶綜合立體交通走廊規(guī)劃（2014—2020）》中指出：目前長江經(jīng)濟帶綜合交通網(wǎng)建設(shè)仍然存在較大差距，特別是各種運輸方式銜接不暢，鐵水、公水、空鐵等尚未實現(xiàn)有效銜接，綜合交通樞紐建設(shè)亟待加強。2016年9月交通運輸部部長李小鵬在《關(guān)于促進多式聯(lián)運發(fā)展的若干意見》會上強調(diào)：加快推進多式聯(lián)運是發(fā)揮不同運輸方式比較優(yōu)勢和組合效率、推動交通運輸行業(yè)轉(zhuǎn)型升級的重要途徑。

　　同時，中美物流聯(lián)合協(xié)會也提到，中國需要國家層面的運輸規(guī)劃，并要有高效的運輸管理系統(tǒng)，來支持多式聯(lián)運業(yè)務(wù)的有序進行。

　　美國第二大多式聯(lián)運巨頭Hub Group

　　Hub Group是全球運輸服務(wù)提供商（$ 36億），美國第二大私有集裝箱船隊，擁有3.6萬個配備了衛(wèi)星追蹤系統(tǒng)的53尺集裝箱，可調(diào)配鐵路集裝箱9萬個，以及超過2萬名司機，為客戶提供多式聯(lián)運、卡車經(jīng)紀人、合同物流、多點配送、零擔、區(qū)域汽運、定制服務(wù)、國際運輸、恒溫運輸?shù)确?wù)。

　　Hub Group發(fā)展歷程：

1971年成立

1996年在納斯達克上市

1998年成立Hub Group Fleet（車隊）

2005年組建Unyson Logistics（第三方物流服務(wù)）

2006年收購Comtrak（國際多式聯(lián)運），并于2014年重組為Hub Group Trucking（卡車運輸）

2011年收購Exel（輕資產(chǎn)運輸公司）

2016年Hubpro App上線

2017年Hub Group Trucking收購Estenson（北美排名第14位第合同物流服務(wù)商）

　　Hub Group的優(yōu)勢：

　　1、技術(shù)投入：

　　Hub為所有箱體都有GPS定位，可以實時可視位置和進行線路規(guī)劃，及運力調(diào)度測算。在這個領(lǐng)域的技術(shù)投入有3500萬美金。目前很多箱體在制造時可以直接嵌入式定位設(shè)備；

　　憑借強力的市場地位和科技能力、對未來的預(yù)測能力，給客戶報價可以做到自動報價。

　　2、完善的服務(wù)：

　　圍繞多式聯(lián)運，服務(wù)也會多元化，同時也會通過投資并購提升多元化服務(wù)能力。包括投資并購專屬車隊資源的企業(yè)。

　　3、車輛管理：

　　目前Hub40%的車輛為自有，60%使用的拖車來自獨立合作服務(wù)商，獨立合作服務(wù)商都是1-20輛車的小公司，一般按3年簽署合同（當然，專屬Hub其服務(wù)）。

　　自有車輛服務(wù)質(zhì)量最好，價格也較高；獨立合作商成本低，服務(wù)質(zhì)量略低。Hub會根據(jù)客戶不同要求，提供符合客戶需求的服務(wù)。簽署合同時，會依據(jù)承諾貨量簽訂價格。

　　4、規(guī)模效應(yīng)：

　　因為成本相對清晰，當然返程是否空載有較大影響。規(guī)模越大，空載率就會越低，競爭力就更有優(yōu)勢。0-1000英里聯(lián)運成本降低15-20%；1000-2000英里降低25-30%運輸成本。Hub的運輸網(wǎng)絡(luò)覆蓋北美全境。

　　談到多式聯(lián)運，離不開整車運輸，參訪團下午與美國整車承運商Werner的高層也進行了交流。

　　整車運輸企業(yè)Werner

　　Werner成立于1956年，是美國領(lǐng)先的整車運輸服務(wù)商，2016年營收20億美金，其中15億是運輸業(yè)務(wù)，5億是物流服務(wù)，凈利7900萬美金，納斯達克上市；從2000年左右，到現(xiàn)在成長了1倍左右，目前負債率基本為0，財務(wù)健康。

　　Werner的運力資源：

　　Werner擁有7318輛卡車（其中6700自有，400臺為專屬合作商所有，合作商不為其他客戶做服務(wù)），23,860輛拖車，超過1.5萬承運商

　　Werner的車輛管理非常高效：

車齡平均1.9年，一般3年更新一次車輛；

車頭與掛車的比例為3：1（比國內(nèi)最好的1.5：1高一倍）；

車輛每日平均行駛里程900公里（國內(nèi)則一般300-500公里）；

每個車給公司帶來的收益是13萬美金一年。

　　Werner的業(yè)務(wù)模式：

　　Werner為全球超過130個國家的客戶提供服務(wù)，70%的客戶為貨物所有者，大部分是零售商，30%客戶是3PL。40%客戶屬于訂單方式管理，由Werner優(yōu)化處理車輛安排，涉及更多管理；50%客戶要求好路線和時間，Werner直接做運輸。

　　國內(nèi)對標企業(yè)則一：國內(nèi)整車運輸服務(wù)商，有2600輛車，與Werner的不同是，客戶基本都是第三方物流公司。

　　參訪團體會

　　Hub和Werner給參訪團帶來了很多思考與討論，關(guān)于中國的多式聯(lián)運發(fā)展，以及“重資產(chǎn)”與“輕資產(chǎn)”。

　　思考1：中國的多式聯(lián)運將如何發(fā)展？

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　　鐘鼎創(chuàng)投尹總：公鐵聯(lián)運將迎來快速發(fā)展

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　　關(guān)于多式聯(lián)運：

　　1、長期看，中國多式聯(lián)運的機會主要在公鐵聯(lián)運，水陸聯(lián)運是補充。

　　2、鐵總市場化進程決定中國公鐵聯(lián)運的發(fā)展速度，相信會很快。

　　3、看好現(xiàn)在從事“五定行包”的優(yōu)秀企業(yè)轉(zhuǎn)型公鐵聯(lián)運；看好近海集裝箱運輸企業(yè)拓展門到門物流業(yè)務(wù)，大幅提升水陸聯(lián)運占比。

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　　G7馬總：技術(shù)將是企業(yè)重要競爭力之一

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　　Hub Group 重金投入3500萬美元，把他們的37000個集裝箱全部實現(xiàn)基于GPS衛(wèi)星定位的實時監(jiān)控，在此基礎(chǔ)上，Hub實現(xiàn)了全網(wǎng)絡(luò)的集裝箱動態(tài)調(diào)配、計算機智能路線規(guī)劃和自動路線報價。資產(chǎn)的全程實時可視化, 未來是無價的標配。

　　Werner高度重視車況和安全。7400輛車的平均車齡只有1.9年，75%已經(jīng)安裝了ADAS、后向攝像頭和自動減速 (部分車輛)，明年計劃100%安裝安全設(shè)備。這是Werner單車運營效率業(yè)界領(lǐng)先的一個重要原因。

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　　則一李總：多式聯(lián)運需要“標準”與“開放”，中國未來有很大的發(fā)展空間

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　　多式聯(lián)運在中國還有很長的路要走，一是政府層面統(tǒng)一標準；二是鐵路更開放更貼近市場。甩掛運輸，與美國比中國實在太低，美國頭掛比1:3中國即使是擁有貨源的大公司不超過1:1.5；中國平均單車運營效率500/天；下午這家公司已經(jīng)做到900/天！信息化程度差距比較大，線路報價和調(diào)度已實現(xiàn)智能化，國內(nèi)還沒有一家公司做到，中國未來有很大的發(fā)展空間。

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　　安華物流孫總：基礎(chǔ)設(shè)施投入是關(guān)鍵，服務(wù)質(zhì)量創(chuàng)造價值，商業(yè)模式需要與時俱進

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　　昨天一天的印象就是承續(xù)及驗證我昨天的觀點：基礎(chǔ)設(shè)施的投入！Hub是全美第二大箱掛的擁有者，而第一名JB Hunter 擁有驚人的82000個箱掛。Werner也是擁有驚人的7400臺的自有卡車及24000臺箱掛，這些是高質(zhì)量重資產(chǎn)的投入。在技術(shù)上HUB 及Werner 也做了大量的自我投入，包括資產(chǎn)追蹤系統(tǒng)、溫控運輸，以及運輸管理系統(tǒng)的固定投入，將傳統(tǒng)的產(chǎn)業(yè)輔以技術(shù)的大腦。參觀我們國內(nèi)的物流及運輸行業(yè)，這些特點是不存在的，是相反的，這些值得我們在未來的發(fā)展思考…

　　當前我們的物流行業(yè)還是處在行業(yè)發(fā)展的紅利期，加上電子商務(wù)大潮及各行業(yè)“互聯(lián)網(wǎng)+”的趨勢，行業(yè)還將處在高速發(fā)展階段。從美國的行業(yè)發(fā)展現(xiàn)狀看來，物流行業(yè)是一個低毛利的行業(yè)，提高組織效率，提高資產(chǎn)營運效率，持續(xù)出現(xiàn)的成本增加及政策變動因素將嚴重影響本行業(yè)，說到頭還是一種形式的靠天吃飯。如何提升價值及保證生存的手段是商業(yè)模式的創(chuàng)新及運用新技術(shù)，通過長期的市場淘汰及資本運營，提高行業(yè)集中度。

　　我們也看到物流行業(yè)的基礎(chǔ)特征還是不變的，提供有質(zhì)量的服務(wù)，幫助客戶提升價值： 持續(xù)的降低成本的能力，全流程的完整管理及追蹤，環(huán)保推動及關(guān)注。同時，物流行業(yè)的發(fā)展方向及運營模式也在悄悄的發(fā)生變化，我們的觸覺及商業(yè)模式也要與時俱進，及時擁抱變化，參與行業(yè)演變，也將是我們物流企業(yè)經(jīng)營管理者的重要任務(wù)。

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　　卡行天下翟總：標準化、規(guī)模化、服務(wù)價值、社會配套

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　　關(guān)于聯(lián)運，談一下自己的看法：

　　1、標準化問題，公鐵聯(lián)運一定要解決標準化，就是鐵路的箱子與公路的箱子相同（而不是像現(xiàn)在一樣多次裝卸箱子里的貨）；

　　2、企業(yè)規(guī)模的問題，在中國使用鐵路運輸?shù)拇蟛糠侄际谴笞谏唐罚袊蟛糠制髽I(yè)或物流企業(yè)都比較小，生產(chǎn)企業(yè)發(fā)貨不足整箱的，小的物流企業(yè)不能夠保證足夠貨源的，都面臨拼箱、拆箱的問題；

　　3、地域的問題，美國東步、西部都是城市比較集中，這樣相對來說運輸?shù)木€路比較長，一般情況下在1500公里以內(nèi)的鐵路運輸很難和公路有競爭力（時效、成本），而在中國這樣省會城市到省會城市不多，再加上鐵路站場和公路站場在一起的很少，這樣更加阻礙了公鐵聯(lián)運發(fā)展。

　　我認為鐵路市場化的問題，及信息的問題都不是大問題，最重要的是能否提供價值的問題，是否有競爭力的問題，前幾天我到烏魯木齊考察，我就認為鐵路是有優(yōu)勢的，關(guān)鍵是距離，時效，成本能夠掩蓋公路的一些優(yōu)勢。就有競爭力。

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　　東宇物流傅總：市場化、準確定位、尋找合適的合作伙伴

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　　公鐵聯(lián)運要發(fā)展，鐵路自身的問題：

　　1、市場化：以客戶需求為中心；

　　2、定位：提供運力，運輸產(chǎn)品而不是經(jīng)營市場；

　　3、尋找合適的合作伙伴。

　　關(guān)于第三點談一點自己的看法，合作伙伴有兩種，第一種中間商（代理商），解決客戶與鐵路的鏈接（象東宇公司），包括運營，大客戶、三方的信息化鏈接。第二種是提供物流基礎(chǔ)設(shè)施的企業(yè)（如普洛斯），把鐵路、公路的場站、三方的樞紐中心、中間通過鐵路專用線連接，還包括一些配套設(shè)施（修理廠、物流工具商店銀行，旅店、飯館、寫字樓等等）整合在一起，我把它稱之為物流小鎮(zhèn)。

　　思考2：多式聯(lián)運應(yīng)該輕資產(chǎn)還是重資產(chǎn)運營？

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　　城投誠鼎資本馮總：輕資產(chǎn)更易獲得發(fā)展速度

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　　Hub展示的餅圖是現(xiàn)在的市場格局和各家擁有箱掛的數(shù)量，在90年代這個餅圖里參與者更多更散，是因為輕資產(chǎn)進入門檻低，后來美國鐵路不想持有箱掛，只有擁有箱掛資產(chǎn)的企業(yè)存活下來發(fā)展起來，而這都是借助資本市場的融資能力。總之：輕資產(chǎn)快速發(fā)展起來的公司要盡快進入資本市場，才能對抗未來不確定因素，才能隨時把自己變成有資產(chǎn)公司，繼續(xù)下一輪競爭。

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　　卡行天下翟總：中國的多式聯(lián)運，也需要有資產(chǎn)＋運營能力的企業(yè)

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　　中國必須要有資產(chǎn)的人組織箱子標準化和推廣，而且還要有運營的人，那么中國的運營企業(yè)都比較小時，有資產(chǎn)的人就找不到抓手。美國企業(yè)有資產(chǎn)+運營，這樣就比較好一點。

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　　安華物流孫總：會持續(xù)重資產(chǎn)投入

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　　我們已經(jīng)開發(fā)及投放適合于國內(nèi)物流環(huán)境的標準系列小型集裝箱JIT Box，我們也是國內(nèi)目前最早參與運輸箱管理網(wǎng)絡(luò)建設(shè)的公司。當前投資機構(gòu)并不喜歡重資產(chǎn)模式。但是輕資產(chǎn)的觀念，我是認可的，這實際也是另一種意義上的競爭壁壘。我反正信了，這么多年也這么做的。

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　　不論是美國，還是中國，在多式聯(lián)運發(fā)展的歷程中，都經(jīng)歷過比較艱難的歷程，但最終還是能讓鐵路局、客戶感受的價值，從單層箱體到雙層箱體、到基礎(chǔ)設(shè)備的標準制定（箱體尺寸、鐵路規(guī)格、橋梁高度、聯(lián)運場站規(guī)劃等）都需要時間，美國走過十幾年的過程，中國可能可以提前統(tǒng)籌規(guī)劃，更快的推動多式聯(lián)運規(guī)模化，高速發(fā)展。對中國的物流競爭力升級、環(huán)境保護、產(chǎn)業(yè)提升競爭力、區(qū)域平衡發(fā)展都有非常深遠的影響。

　　明天是交流團的最后一日行程，參觀DHL DC，結(jié)合今天大家交流的3PL的話題，以及羅克博物流研究院最近在做的中國合同物流發(fā)展研究，我們將對比中國和美國合同物流的發(fā)展與趨勢，敬請期待！也歡迎繼續(xù)與我們互動。（）

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